ВК  МКПАО
MAIL ИМЕЕТ ПОТЕНЦИАЛ РОСТА 22%

VKCO ВК МКПАО

Статус: закрыта по сроку
Цена закрытия: 1 494

20% -27% за 12 мес.

Дата публикации: 2020-08-13
Обновление от: 2020-09-28
Плановое окончание: 2021-08-13
Фактическое закрытие: 2021-08-16
РДВ ( Рейтинг )

2 044

Вход

1 494

Цена

3 000
2 452

Цель

Инвест-идея ВК МКПАО

MAIL ИМЕЕТ ПОТЕНЦИАЛ РОСТА 22%

Идея обновлена 2020-09-28:
Менеджмент стремится к цели по выручке от игр в размере $1 млрд - рост в 2 раза от текущих показателей. Игровое подразделение компании фокусируется именно на мобильных играх.
Идея опубликована 2020-08-13:

Mail существенно недооценен по сравнению с Яндексом. По текущим мультипликаторам разница составляет 100%, по будущим прогнозным данным Mail (MAIL (https://neo.putinomics.ru/dashboard/mail/moex)) недооценен на 27-50%. Разница существенна из-за роста бумаг Яндекса (YNDX (https://neo.putinomics.ru/dashboard/yndx/moex)) на слухах о включении их в индекс MSCI. Бумаги MAIL также могут попасть в индекс уже в следующем пересмотре, что приведет к росту котировок.


Mail дешевле Яндекса в 2 раза при текущих ценах. По мультипликатору EV/EBITDA Яндекс оценивается (https://t.me/AK47pfl/5437) в 2 раза дороже чем Mail, такая же ситуация (https://neo.putinomics.ru/dashboard/mail/moex) с мультипликаторами P/E и P/BV. По будущим мультипликаторам на 2021, 2022 годы, основанным на прогнозах Bloomberg, Mail остается дешевле Яндекса на 27-43% по EV/EBITDA и на 35-50% по P/E (см график).


Справедливая цена MAIL равна 2451.8 рублей, апсайд 22%. Акции Mail могут повторить историю ближайшего аналога. Акции Яндекса на слухах о ребалансировке индекса MSCI в августе и вхождении (https://www.finam.ru/analysis/forecasts/avgustovskaya-rebalansirovka-indeksa-msci-zhdem-vklyucheniya-yandeksa-20200717-183032/) в него Яндекса за 4 недели выросли более чем на 26%. Подобное может ожидать и Mail в ближайшем будущем при приближении следующей ребалансировки индекса.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

Консенсус-прогноз VKCO

Доступ к данным ограничен

Повысьте тарифный план, чтобы получить доступ

Тарифы Попробовать бесплатно

Рейтинг
Рейтинг аналитика за год. Методика расчета рейтинга доступна на странице Рейтинг Аналитиков
Аналитик
Имя аналитика
Вход
Цена входа в идею
Направление
Направление прогноза
Цель
Целевая цена прогноза
Потенциал
Абсолютный потенциал доходности прогноза
Прогресс
Текущий прогресс по идее с момента ее публикации
Открытие
Дата публикации прогноза
650 ₽
Продажа
570 ₽
-12%
600 ₽
Покупка
800 ₽
+33%